大家好，今天小編關(guān)注到一個(gè)比較有意思的話題,，就是關(guān)于投資組合標(biāo)準(zhǔn)差的問題,，于是小編就整理了3個(gè)相關(guān)介紹投資組合標(biāo)準(zhǔn)差的解答，讓我們一起看看吧,。
1.股票基金預(yù)期收益率=1/3*(-7%)+1/3*12%+1/3*28%=11%方差=1/3[(-7%-11%)^2+(12%-11%)^2+(28%-11%)^2]=2.05%標(biāo)準(zhǔn)差=14.3%(標(biāo)準(zhǔn)差為方差的開根,標(biāo)準(zhǔn)差的平方是方差)2.債券基金預(yù)期收益率=1/3*(17%)+1/3*7%+1/3*（-3%）=7%方差=1/3[(17%-7%)^2+(7%-7%)^2+(-3%-7%)^2]=0.67%標(biāo)準(zhǔn)差=8.2%注意到,股票基金的預(yù)期收益率和風(fēng)險(xiǎn)均高于債券基金.然后我們來看股票基金和債券基金各占百分之五十的投資組合如何平衡風(fēng)險(xiǎn)和收益.投資組合的預(yù)期收益率和方差也可根據(jù)以上方法算出,先算出投資組合在三種經(jīng)濟(jì)狀態(tài)下的預(yù)期收益率,如下：
蕭條：50%*(-7%)+50%*17%=5%正常：50%*(12%)+50%*7%=9.5%繁榮：50%*(28%)+50%*(-3%)=12.5%則該投資組合的預(yù)期收益率為：1/3*5%+1/3*9.5%+1/3*12.5%=9%該投資組合的方差為：1/3[(5%-9%)^2+(9.5%-9%)^2+(12.5%-9%)^2]=0.001%該投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差為：3.08%注意到,其中由于分散投資帶來的風(fēng)險(xiǎn)的降低.一個(gè)權(quán)重平均的組合（股票和債券各占百分之五十）的風(fēng)險(xiǎn)比單獨(dú)的股票或債券的風(fēng)險(xiǎn)都要低.投資組合的風(fēng)險(xiǎn)主要是由資產(chǎn)之間的相互關(guān)系的協(xié)方差決定的,這是投資組合能夠降低風(fēng)險(xiǎn)的主要原因.相關(guān)系數(shù)決定了兩種資產(chǎn)的關(guān)系.相關(guān)性越低,越有可能降低風(fēng)險(xiǎn)
夏普比率（Sharpe Ratio）是基金績效評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)化指標(biāo)，是一個(gè)可以同時(shí)對收益與風(fēng)險(xiǎn)加以綜合考慮的三大經(jīng)典指標(biāo)之一,。
夏普比率計(jì)算公式：=[E(Rp)－Rf]/σp
其中E(Rp)：投資組合預(yù)期報(bào)酬率
Rf：無風(fēng)險(xiǎn)利率
σp：投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差
它反映了單位風(fēng)險(xiǎn)基金凈值增長率超過無風(fēng)險(xiǎn)收益率的程度,。如果夏普比率為正值，說明在衡量期內(nèi)基金的平均凈值增長率超過了無風(fēng)險(xiǎn)利率,，在以同期銀行存款利率作為無風(fēng)險(xiǎn)利率的情況下,，說明投資基金比銀行存款要好。夏普比率越大,，說明基金單位風(fēng)險(xiǎn)所獲得的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)越高,。
具體我也不太清楚,，所以幫你搜了一下,，轉(zhuǎn)發(fā)給你看，希望能幫到你,！
例子:
上面兩個(gè)資產(chǎn)的預(yù)期收益率和風(fēng)險(xiǎn)根據(jù)前面所述均值和方差的公式可以計(jì)算如下：1,。股票基金 預(yù)期收益率=1/3*(-7%)+1/3*12%+1/3*28%=11% 方差=1/3[(-7%-11%)^2+(12%-11%)^2+(28%-11%)^2]=2.05% 標(biāo)準(zhǔn)差=14.3%(標(biāo)準(zhǔn)差為方差的開根，標(biāo)準(zhǔn)差的平方是方差)2,。債券基金 預(yù)期收益率=1/3*(17%)+1/3*7%+1/3*（-3%）=7% 方差=1/3[(17%-7%)^2+(7%-7%)^2+(-3%-7%)^2]=0.67% 標(biāo)準(zhǔn)差=8.2%注意到,，股票基金的預(yù)期收益率和風(fēng)險(xiǎn)均高于債券基金。然后我們來看股票基金和債券基金各占百分之五十的投資組合如何平衡風(fēng)險(xiǎn)和收益,。投資組合的預(yù)期收益率和方差也可根據(jù)以上方法算出,，先算出投資組合在三種經(jīng)濟(jì)狀態(tài)下的預(yù)期收益率，如下： 蕭條：50%*(-7%)+50%*17%=5% 正常：50%*(12%)+50%*7%=9.5% 繁榮：50%*(28%)+50%*(-3%)=12.5%則該投資組合的預(yù)期收益率為：1/3*5%+1/3*9.5%+1/3*12.5%=9%該投資組合的方差為：1/3[(5%-9%)^2+(9.5%-9%)^2+(12.5%-9%)^2]=0.001%該投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差為：3.08%注意到,，其中由于分散投資帶來的風(fēng)險(xiǎn)的降低,。一個(gè)權(quán)重平均的組合（股票和債券各占百分之五十）的風(fēng)險(xiǎn)比單獨(dú)的股票或債券的風(fēng)險(xiǎn)都要低。 投資組合的風(fēng)險(xiǎn)主要是由資產(chǎn)之間的相互關(guān)系的協(xié)方差決定的,，這是投資組合能夠降低風(fēng)險(xiǎn)的主要原因,。相關(guān)系數(shù)決定了兩種資產(chǎn)的關(guān)系。相關(guān)性越低，越有可能降低風(fēng)險(xiǎn),。
到此,，以上就是小編對于投資組合標(biāo)準(zhǔn)差的問題就介紹到這了，希望介紹關(guān)于投資組合標(biāo)準(zhǔn)差的3點(diǎn)解答對大家有用,。
